近日，中共中央辦公廳、國務(wù)院辦公廳印發(fā)《關(guān)于推進(jìn)社會(huì)信用體系建設(shè)高質(zhì)量發(fā)展促進(jìn)形成新發(fā)展格局的意見》（以下簡稱《意見》），要求各地區(qū)各部門結(jié)合實(shí)際認(rèn)真貫徹落實(shí)。

　　“建設(shè)社會(huì)信用體系能夠提高資源配置效率，推動(dòng)中國經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展?！闭憬髮W(xué)國際聯(lián)合商學(xué)院數(shù)字經(jīng)濟(jì)與金融創(chuàng)新研究中心聯(lián)席主任、研究員盤和林在接受《金融時(shí)報(bào)》記者采訪時(shí)表示，提出信用環(huán)境建設(shè)，主要是通過建立信用社會(huì)的方式來強(qiáng)化市場(chǎng)主體之間的互信，從而減少信任摩擦，提高商貿(mào)活動(dòng)和投資活動(dòng)的效率，只有在互信的前提下，投資者和消費(fèi)者才能更加積極地開展投資和消費(fèi)。

　　易觀分析金融行業(yè)高級(jí)分析師蘇筱芮表示，當(dāng)前提出信用環(huán)境建設(shè)主要立足于以數(shù)字經(jīng)濟(jì)為主要特征的“十四五”時(shí)期，促進(jìn)形成雙循環(huán)新發(fā)展格局。她對(duì)《金融時(shí)報(bào)》記者表示，《意見》的提出有助于完善頂層設(shè)計(jì)，在把握行業(yè)發(fā)展態(tài)勢(shì)、做好統(tǒng)籌規(guī)劃等方面具有風(fēng)向標(biāo)意義，也能夠?yàn)楦黝愂袌?chǎng)主體的行動(dòng)提供指南，在積極鼓勵(lì)信用建設(shè)的同時(shí)提出失信約束等，通過建立機(jī)制來發(fā)揮信用建設(shè)對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的正向賦能作用。

　　其中，在金融領(lǐng)域，信用信息更是發(fā)揮著至關(guān)重要的作用。從發(fā)展普惠金融，解決中小微企業(yè)和個(gè)體工商戶融資難題，到金融風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、監(jiān)測(cè)、管理、處置等環(huán)節(jié)，均有賴于不斷完善的社會(huì)信用體系。對(duì)此，《意見》也強(qiáng)調(diào)，要以堅(jiān)實(shí)的信用基礎(chǔ)促進(jìn)金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)。

　　完善社會(huì)信用體系建設(shè)破解小微企業(yè)融資難題

　　中小微企業(yè)是吸納就業(yè)的主力軍，對(duì)促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長和穩(wěn)定就業(yè)具有重要作用。但客觀來看，中小微企業(yè)融資難、融資貴仍是包括中國在內(nèi)的一個(gè)世界性難題。

　　對(duì)此，北京大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院副院長、風(fēng)險(xiǎn)管理與保險(xiǎn)學(xué)系教授鎖凌燕從兩方面進(jìn)行了分析。“一方面是因?yàn)橹行∥⑵髽I(yè)資產(chǎn)規(guī)模小，經(jīng)濟(jì)實(shí)力相對(duì)較弱，融資擔(dān)保增信的可行性偏低，對(duì)外部環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)的抵御能力有限，風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)相應(yīng)也就更高；另一方面則是因?yàn)橹行∥⑵髽I(yè)融資中的信息不對(duì)稱、信息不完備等問題突出?！彼硎?，中小微企業(yè)能夠提供的結(jié)構(gòu)化財(cái)務(wù)信息在時(shí)間長度、指標(biāo)廣度和內(nèi)容效度等方面都相對(duì)有限，借助傳統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)管理手段難以準(zhǔn)確評(píng)價(jià)和監(jiān)測(cè)小微企業(yè)的信用風(fēng)險(xiǎn)水平、發(fā)展前景以及資金使用效益，致使逆向選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)高企，進(jìn)一步推高融資成本。

　　基于上述特點(diǎn)，完善社會(huì)信用體系建設(shè)對(duì)小微企業(yè)融資、發(fā)展普惠金融的意義更為凸顯。缺信息、缺信用成為長期以來制約中小微企業(yè)融資的關(guān)鍵問題。在這方面，金融管理部門和金融機(jī)構(gòu)過去幾年里已經(jīng)進(jìn)行了不少探索。

　　盤和林表示，從整體信用體系來看，我國已經(jīng)建立起多元化的信用信息采集體系，“全國+地方”“政府+市場(chǎng)”雙層、雙輪發(fā)展模式逐漸成型，發(fā)揮著越來越重要的作用。他表示，信用體系建設(shè)還面臨一些挑戰(zhàn)。當(dāng)前，信用概念已經(jīng)不再局限于企業(yè)和個(gè)人的資金狀況，在科研領(lǐng)域、品牌信用建設(shè)、納稅、消費(fèi)乃至生態(tài)環(huán)保領(lǐng)域，都需要加強(qiáng)相關(guān)制度建設(shè)。此外，中小微企業(yè)也面臨信用等級(jí)較低的問題。

　　對(duì)此，中國建設(shè)銀行普惠金融事業(yè)部副總經(jīng)理張楠也表示，近年來，大數(shù)據(jù)和金融科技的發(fā)展，使得銀行破解中小微企業(yè)融資難題成為可能。但是，一直以來，涉及中小微企業(yè)的納稅、社會(huì)保險(xiǎn)、水電氣、行政處罰等相關(guān)信息數(shù)據(jù)分散在多個(gè)部門，這些部門有著獨(dú)立的信息管理系統(tǒng)及機(jī)制，商業(yè)銀行跨地域、跨部門獲取企業(yè)信用信息的難度大、成本高。由于缺少一個(gè)具有公信力的第三方信息共享平臺(tái)對(duì)多方數(shù)據(jù)進(jìn)行整合應(yīng)用，“信息豎井”“數(shù)據(jù)孤島”現(xiàn)象增加了信息使用者獲取信息的難度，對(duì)進(jìn)一步擴(kuò)大普惠金融覆蓋面形成一定制約。

　　隨著國務(wù)院辦公廳印發(fā)的《加強(qiáng)信用信息共享應(yīng)用促進(jìn)中小微企業(yè)融資實(shí)施方案》以及《意見》的推出，相關(guān)問題有望得到進(jìn)一步改善。例如，《意見》提出要加強(qiáng)公共信用信息同金融信息共享整合，推廣基于信息共享和大數(shù)據(jù)開發(fā)利用的“信易貸”模式，深化“銀稅互動(dòng)”“銀商合作”機(jī)制建設(shè)。

　　“建設(shè)銀行一直探索中小企業(yè)信用體系重構(gòu)與服務(wù)模式變革?！睆堥硎?，該行已打造出批量化獲客、精準(zhǔn)化畫像、自動(dòng)化審批、智能化風(fēng)控、綜合化服務(wù)的“五化三一”數(shù)字普惠金融新模式。通過接入企業(yè)納稅、公積金、社保、用電等數(shù)據(jù)，推出了“智慧快貸”“惠企貸”等多個(gè)產(chǎn)品，為小微企業(yè)提供便捷的信用類貸款，有效緩解了小微企業(yè)融資難題。

　　“政府+市場(chǎng)”雙輪驅(qū)動(dòng)模式實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)合規(guī)使用

　　當(dāng)然，盡管業(yè)內(nèi)一直在積極探索如何利用更多維度的數(shù)據(jù)完善中小企業(yè)的信用信息，但目前來看仍然有很多挑戰(zhàn)。例如，張楠就表示，當(dāng)前外部數(shù)據(jù)來源廣泛、形式多樣、標(biāo)準(zhǔn)不一，對(duì)商業(yè)銀行數(shù)據(jù)治理和合規(guī)應(yīng)用等方面提出較高的要求。對(duì)于哪些數(shù)據(jù)來源可以使用，哪些數(shù)據(jù)能夠獲取，如何規(guī)范數(shù)據(jù)治理等問題，商業(yè)銀行需要規(guī)范與指導(dǎo)。

　　這也是很多業(yè)內(nèi)人士的共同考慮。交通銀行普惠金融事業(yè)部總經(jīng)理李亞表示，當(dāng)前仍存在信用信息采集難、應(yīng)用難、合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)高等多個(gè)問題。除了被反復(fù)提及的信息孤島問題，李亞表示，隨著個(gè)人信息保護(hù)法以及“斷直連”等一系列法律法規(guī)政策的出臺(tái)，合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)是金融機(jī)構(gòu)在獲取外部數(shù)據(jù)過程中面臨的最大風(fēng)險(xiǎn)。如何確保從外部機(jī)構(gòu)所獲數(shù)據(jù)的合法性，數(shù)據(jù)是否經(jīng)過充分授權(quán)，是否存在過度收集行為，這些都直接影響著信用信息作用的發(fā)揮。

　　基于這樣的背景，由地方政府等牽頭整合數(shù)據(jù)資源、探索市場(chǎng)化運(yùn)營模式的“政府+市場(chǎng)”雙輪驅(qū)動(dòng)模式被視為解決之道。中國人民大學(xué)國發(fā)院金融科技與互聯(lián)網(wǎng)安全研究中心主任楊東也對(duì)《金融時(shí)報(bào)》記者表示，“全國+地方”“政府+市場(chǎng)”雙層、雙輪的發(fā)展模式符合我國征信業(yè)務(wù)發(fā)展實(shí)際，可促進(jìn)征信業(yè)務(wù)健康發(fā)展。

　　在他看來，政府主導(dǎo)建設(shè)征信平臺(tái)，以政府“有形之手”引導(dǎo)創(chuàng)新征信業(yè)務(wù)發(fā)展，可以遏制征信業(yè)務(wù)獨(dú)自發(fā)展、數(shù)據(jù)分散亂象，避免在數(shù)字經(jīng)濟(jì)時(shí)代出現(xiàn)征信數(shù)據(jù)壟斷，更好地讓數(shù)據(jù)發(fā)揮生產(chǎn)要素的價(jià)值，起到資源優(yōu)化配置作用，促進(jìn)征信業(yè)務(wù)市場(chǎng)化有序健康發(fā)展。“全國+地方”“政府+市場(chǎng)”雙層、雙輪發(fā)展模式，有利于確保信用信息使用者獲得高質(zhì)量的信用數(shù)據(jù)，釋放信任紅利，讓中小企業(yè)更快受益。

　　對(duì)于這種模式，盤和林表示，當(dāng)前金融機(jī)構(gòu)在信息采集上存在不夠全面的情況，政府主導(dǎo)的征信能夠更加完善信用信息的采集，打破金融機(jī)構(gòu)之間的信息壁壘。而市場(chǎng)化運(yùn)營則可以多角度對(duì)企業(yè)信用進(jìn)行評(píng)估，征信機(jī)構(gòu)更加注重征信報(bào)告使用者的需求，提供更加多元的信用評(píng)估角度。

　　此外，蘇筱芮表示，金融機(jī)構(gòu)要關(guān)注新形勢(shì)新業(yè)態(tài)變化，在推動(dòng)普惠金融方面加強(qiáng)探索。“伴隨著當(dāng)前靈活就業(yè)形態(tài)的不斷豐富，對(duì)中小微企業(yè)及個(gè)體工商戶的定位不夠明確，一些金融機(jī)構(gòu)此前的客群細(xì)分規(guī)則相較現(xiàn)實(shí)發(fā)展已經(jīng)落后?！彼ㄗh，需要加強(qiáng)相關(guān)研究，相關(guān)主體的授信需要講究方法與效率，既不能過于繁瑣，也不能過度授信增加機(jī)構(gòu)自身風(fēng)險(xiǎn)。